Latham conseille Newmarket Capital sur le transfert de risque de portefeuille de 1 milliard de dollars de la Banque Interaméricaine de Développement

Latham & Watkins a conseillé Newmarket Capital sur le premier transfert de risque de la Banque Interaméricaine de Développement (BID), une banque multilatérale de développement qui constitue la principale source de financement du développement pour l'Amérique latine et les Caraïbes. Dans le cadre de cette transaction, appelée Scaling4Impact, un portefeuille d'un milliard de dollars de IADB Invest, la branche de la BID dédiée au secteur privé, a été titrisé. Il s'agit d'un montage en tranches comprenant une tranche senior de 870 millions de dollars, une tranche mezzanine de 100 millions de dollars, dont une partie a été vendue à l'investisseur international Newmarket Capital et le reste assuré par deux assureurs, ainsi qu'une tranche junior de 30 millions de dollars conservée par IADB Invest.

Le portefeuille titrisé de Scaling4Impact comprend des actifs provenant de 20 pays et de 10 secteurs, tels que les entreprises, les infrastructures, l'énergie et les institutions financières, ce qui permet d'obtenir jusqu'à 500 millions d'USD de capacité de prêt supplémentaire pour de nouveaux projets de développement en Amérique latine et dans les Caraïbes.

L'équipe de Latham était menée par Suzana Sava-Montanari, et Roberto Reyes Gaskin, associés en financement structuré et marchés de capitaux à Paris, accompagnés de Jaime Hall, collaboratrice à Paris, et Alexia Leckie, collaboratrice à Londres.